財富管理專家表示,近一年來債券ETF躍居投資寵兒,因素包括通膨趨緩,降息預期的驅動以及美歐央行也的確如預期啟動降息,令債市投資環境更處順風。
再者在台灣市場掛牌交易的債券ETF類型多元,包括美債ETF、投資級債ETF、非投資等級債ETF新興債ETF等等,囊括不同評等、天期、投資區域等,且大多都具有配息機制,提供投資人兼顧資產配置與建立穩健收益來源的管道,因此受到投資人青睞。在投資大眾對於債券ETF認同度提升之下,不僅規模、受益人數節節攀升,也讓台灣成為亞洲最大的債券ETF市場。
有鑒於企業營運體質仍穩健,統一投信表示,選擇投資等級債ETF可瞄準「BBB」評級,BBB級公司債擁有違約率相對低、殖利率相對高兩大特色。而川普當選,美國降息雖然會放緩步調,但長線降息趨勢不變,選擇具較長存續期間的債券ETF,降息帶來的資本利得效果可望相對突出。
ESG為全世界大勢所趨,Precedence research預估,今年至2034年的複合年增長率達到18.82%,顯示ESG投資有望帶來資金面長多。
新光BBB投等債20+ETF經理人王韻茹表示,根據ICE歷史資料統計,美BBB級投等債指數自2000年到2023年共四年期間,在美疫情爆發期間皆創下「零違約率」紀錄,相較非BBB級指數更具「低違約」表現,2025年起美國降息且經濟軟著陸,加上川普重返白宮,有望祭出新財政政策擴大內需、提振消費信心、改善經濟,BBB級投資等級債的發行企業未來基本面更具投資前景。
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